Группа компаний ЦМС об основных инвестиционных понятиях

Группа компаний ЦМС занимается обучением инвестициями и их сопровождением уже несколько лет. Не так давно мы написали статью о работе ETF и БПИФ. В этой статье хотели бы вкратце рассказать о нескольких понятиях, о которых должен знать и не забывать каждый начинающий инвестор. Об актуальных инвестициях в 2023 году писала на своем сайте Елена Левина старший методист группы компаний CMS.

Компания ЦМС - основные инвестиционные понятия

Понятие «биржевой индекс»

Биржевой индекс представляет собой показатель перемен в ценах на акции ряда компаний, каждая из которых работает в определенной сфере. Обычно это самые крупные игроки какого-либо экономического сектора.

Примеры биржевых индексов:

  • S&P 500$ (США);
  • Nasdaq (США);
  • Russel (США);
  • индекс Московской биржи (Россия);
  • РТС (Россия);
  • Nikkel (Япония);
  • DAX (Германия).

Изменения показателя отражают общее положение компаний, ситуацию в экономике в целом. То есть, фактически показывает, как активно инвестируются средства в эти компании. Инвесторы всегда смотрят именно на значение и динамику индексов. Если значение возрастает, значит другие инвесторы доверяют компаниям, которые входят в индекс. И наоборот.

В большинстве случаев составляют индексы фондовые биржи, инвестиционные финансовые организации, банки, а также фонды, среди которых упомянутые выше БПИФ и ETF. Последние занимаются формированием портфелей, исходя из тех или иных индексов. Какие именно, или какой именно индекс будет указано в описании фонда. Например, если какой-нибудь ETF копирует NASDAQ, то покупая в этом фонде акции, мы инвестируем во все компании NASDAQ.

Бенчмарк

Понятие «бенчмарк»

Бенчмарк представляет собой так называемый эталон, который служит для определения доходности конкретного портфеля или отдельного актива. Роль такого показателя на рынке играют индексы бирж. Их удобно использовать для оценки фондовой доходности. Причем, какой именно это фонд, не имеет значения. Он может быть с активным управлением, либо индексный, в любом случае благодаря бенчмаркам можно оценить эффективность.

Паевой инвестиционный фонд

Формирование стоимости пая инвестфонда

Существует два варианта дать определение стоимости пая. Первый вариант – это рыночная стоимость. Под ней следует понимать стоимость, по которой пай покупается и продается на бирже. Второй – цена активов фонда, которая рассчитывается на один пай. Последний способ считается наиболее предпочтительным.

Стоимость всех активов фонда, поделенная на количество всех паев еще называется справедливой стоимостью.

Что касается рыночной стоимости, то ее формирование происходит на предложении и спросе. Любая заявка, независимо на покупку ли или на продажу, может оказать влияние на рыночную цену.

На бирже существует своего рода регулятор – так называемый «маркетмейкер». Организация выставляет заявки так, что между справедливой и рыночной стоимостью выстраивается паритет. В кризис для рынка характерны резкие ценовые изменения, и сдерживание такого движения цен может быть сложным для маркетмейкера. Чтобы не продать паи дешевле, чем они реально стоят, следует вести торговлю с особой осторожностью.

Группа компаний ЦМС предлагает вашему не только обучающие финансовые курсы, но и несколько собственных цифровых разработок. Здесь вы можете прочитать про CMS «Эфир».

Прокрутить вверх